德银裁员1.8万人 又一全球金融巨头“坠落“了

作者:懒人 发布时间:

7月7日,德意志银行宣布实施重大战略转型。它将放弃全球股票销售和交易业务,减少投资银行的规模,削减一些固定收益业务,以恢复可持续盈利能力和提高股东回报。

德意志银行的重大战略转型有何影响?

看到德意志银行的消息,水皮仍然非常情绪化。

首先,即将到来。尽管德意志银行已经摆脱了2008年的金融危机,但自那时以来一直肆虐,因为很难进行彻底的改革,因此十多年来,德意志银行的股价已经从每股135美元的最高价格下降到现在。约为7美元/股,相比高峰期,市值蒸发量相对较大。

第二,中国的业务怎么样?德意志银行拥有149年的历史。它一直想与高盛(Goldman Sachs)等华尔街巨头竞争投资银行业务。现在看来,占领华尔街的30年梦想已基本停止。为什么?因为它暂停全球股票销售和交易业务,在一定程度上,它是放弃投资银行业务,并在未来将回归商业银行的“老银行”,主要是吸收贷款等传统贷款和贷款。德意志银行在中国有一家名为中德证券的合资经纪公司,所以我也担心中德证券的命运。

第三,这也是市场上最令人担忧的地方。德意志银行会成为第二个雷曼兄弟吗?由于德意志银行与华尔街有着千丝万缕的联系,并且有如此多的衍生品业务交易,它会引发风暴吗?

但是,在我看来,情况并不完全一样。雷曼兄弟(Lehman Brothers)破产,因为它当时涉及整个行业的次贷危机。现在,至少从德意志银行的战略转型来看,我们还没有观察到世界工业系统的风险。所以我认为这种风险是可控的。

注意!德意志银行的转型对世界产生了影响

从外部世界来看,德意志银行的转型既痛苦又昂贵,但也非常必要。为什么?

首先,近年来,德意志银行的管理存在一些困难。自2015年以来,德国一直处于亏损状态。它不会在2018年之前扭亏为盈,但今年情况仍然严峻,第一季度的利润仅为2.01亿欧元。低于美国竞争对手的经营业绩。特别是,未能与竞争对手德国商业银行合并,增加了对德意志银行的压力。

其次,过度追求高风险的投资银行业务也是德意志银行危机的重要因素。德意志银行涉及高风险交易活动的资产较多,衍生资产和负债的比例也高于其他国际银行。

此外,德意志银行在过去四年一直受到丑闻的困扰,并且已被不同地区的政府和监管机构调查和罚款共计109亿美元,因此许多投资者开始对德意志银行失去信心。

值得一提的是,在此过程中,来自中国的海航集团曾成为其第一大股东,持股比例为10%。海航集团董事局主席陈峰也是德意志银行的第一大股东。晚宴上欢迎中国领导人。然而,由于其自身原因,海航已经削减了德意志银行的股份。这真是一记耳光。

毕竟,这种转变也是德意志银行生存和打破手段的一种方式。例如,放弃全球投资银行股票交易业务将使年度总成本减少25%,从去年的228亿欧元减少到170亿欧元。到2020年裁员人数达到2020人,18,000人。值得注意的是,自2011年汇丰银行裁员30,000人以来,这是大型投资银行裁员最多的一次。

此外,还将建立一个所谓的“坏账银行”,这将减少或处理德意志银行2280亿欧元的20%杠杆风险和740亿欧元的风险加权资产。这些措施旨在降低运营成本并恢复持续的盈利能力。

德意志银行真的在叹息。德国人是众所周知的。在德国交易股票的人很少。由于德国仍然非常重视实体经济,在这种市场氛围中,德国的经营相对稳定并已攀升至顶峰。这是世界上最大的银行,但没有人预期,它也将是“缩小前线”的衰落。

这也证明任何人,任何机构,在与时俱进的任何时候都必须勇于改革和创新。否则,它将重复德意志银行的衰落之路。

但是,由于德意志银行的整体资产规模过大,1.77万亿美元,高于加拿大和韩国的国内生产总值,因此如果真的有急于回归,它仍将拥有一个相对较大的全球资本市场。这个影响,每个人都要注意。